资产配置对收益有很大的影响。“四笔钱”是一个很好的出发点，但也不需要僵化地运用。“四笔钱’的背后体现的是我个人认为的资产配置决策的主要原则；在保持流动性的前提下，先分散风险，再优化收益。 保持流动性，就是要留足日常开销和意外开支，避免短期用钱借贷（会产生不菲利息支出、人情耗费），保证其他资产可以在较长时间段内不受打扰地按既定思路投资运行、充分参与市场、保持高收益。活钱管理、稳健理财、保险保障这三笔钱都具有保持流动性的功能：活钱保证日常的流动性；稳健理财是活钱的后备军，保证更大额支出的流动性；保险保障的资金可以撬动保险杠杆，守护意外事故、大额医疗等重大人身健康风险事件前后的流动性。 分散风险，不是指不承担风险，而是让资产按一定比例均衡配置再不同类别之中，不要承担不必要的风险。保险保障本来就是分散重大人身健康风险。活钱管理、稳健投资可以分散中短期的流动性风险，并且也发挥股债跷跷板的作用。长期投资分散的是通货膨胀、财富稀释的风险。而在长期投资内部，也要考虑分散风险，比如基金定投、一揽子基金定投可以分散选股风险、择时风险，跨境资产配置可以分散地缘政治风险，配置黄金等大类资产也具备风险分散价值。 优化收益当然就是指资产配置不能太保守，长期投资、参与权益市场，是不能忽略的课题。 四笔钱非常好的体现了这些原则，是有益的思维框架和出发点。我个人则是有五笔钱： 1.短期活钱。从存量资产中预留1-2个月日常开销花费，放在货币基金、现金类理财。 2.稳健理财。从存量资产中预留1年日常开销花费，放在没有封闭期的稳健理财、债券基金。 3.中长期投资。剩余存量资产和每月固定一笔定投资金，投向权益市场的基金投资。 4.保险保费，每月固定一笔投入单独的定开类稳健理财类产品，负责交保障类保险年交保费。 5.养老投资。每月固定一笔投向养老目标基金、养老年金保险等金融工具的专项养老储备。