在 10 月存钱挑战的第一期里，我们跟新老朋友再次聊了「心理账户」的概念，也在评论中发现，大部分同路人都在存同一个心理账户——生活备用金。

生活备用金，可以说是每个人都需要建立的第一个心理账户，无论是否开始投资，都值得被认真对待。不过，备用金具体怎么存、怎么管，可能不少朋友心里还有些模糊地带：

• 备用金到底存多少钱才合适？

• 要花的钱和应急的钱，应该混在一起吗？

• 是不是所有备用金，都放在货币基金里就够了？

这都是很棒的问题。备用金承载着我们生活的安全感，理清它的内部结构就更重要了。

今天，我们就来聊一聊，如何用有知有行，一步一步配置好我们的「生活备用金」。

重要的是先开始

第一步：如果我们的备用金没有特定目标

刚开始学习投资理财的新朋友，大多属于类似的情况。

没关系，开始理财最重要的一步，是先「开始」。

我们可以从最简单的方法启动：把收入的一部分，存入有知有行的「投资钱包」。

投资钱包的底层是货币基金，有一定收益，流动性也相对较好，进出都没有交易费用。我们不用费心去想清楚这笔钱具体的用途、大概需要放多久，更重要的是，先存下来。

这是大多数人投资开始的起点——从当下的收入中分出一部分，存下来，以应对未来的不时之需。

分清「备」和「用」

第二步：把「备用金」按照使用属性进一步细分

我们开始把钱存下来了，对资金的用途感知自然会越来越清晰，这时可以再往前一步，把备用金分为两份：

• 一份是「近期确定要花」的钱

比如下个季度的房租、年末要交的保费等等。生活中的刚性支出，我们都可以提前、分批存下来，减轻花钱那个月的现金压力。

• 一份是「备而不用」的钱

比如我们暂时不会动用，为工作、居住城市变动等极端情况准备的应急储蓄。这笔钱可以在收入临时中断、遇到计划外大额支出时，给到我们支持。

这时，即使买入的都是货币基金，用不同的心理账户来区分开，也会很有帮助了。

区分了备用金中「备」和「用」的属性之后，我们还可以再往前走一步，进一步细分不同的用途，让心理账户更好地服务我们的生活。

比如每年的不同类大额支出（房贷、保费、旅游等），都可以成为一个单独的心理账户。当账户分得足够细的时候，我们就会知道自己到底该存多少钱、该花多少钱，甚至用备用金作为预算管理来指引、提升生活的幸福感。

比如有知有行的伙伴仝仝，作为知名 J 人（MBTI 16 型人格中的计划型，凡事都希望井井有条），不满足于「要留 X 月备用金」这样的模糊概念，她建立了多个心理账户，把不同用途、不同期限的备用金安排得明明白白：

• 「保费账户」：预留未来一年的保费（刚性支出）；

• 「日常体验」：和家人一起丰富生命体验，比如明年想去的旅行预算；

• 「半年的生活备用金」：6 个月以上的生活保障，应对不时之需。

每个月的工资发下来，先把规划好的结余存入投资钱包，前两部分在对应的心理账户中买入货币基金，最后一部分除了货币基金之外，仝仝还配置了一些稳健理财类的资产。

第二年，继续用现金流来补充前两个账户；如若现金流暂时断掉，再从第三个账户里支取（可能会有亏损，但仝仝可以接受）。如若一切顺利，则继续滚存。

单独分出「日常体验」的账户，让仝仝每年开始稳定地规划与家人在一起的时间，为高质量的相处提前留好了预算，自然也从容地提升了幸福感。

在有知有行文章、卡片的评论区，我们还看到不少同路人，为「学习提升」、「身材健康」、「家庭礼物」各自设立独立的心理账户，来让备用金更好服务于生活。

有知有行有哪些选择

9 月，有知有行更新了 2.0 版本，支持了单只基金交易功能。所以现在开始，我们可以直接在有知有行选择合适的产品，来搭建自己的备用金心理账户。

先聊聊货币基金。

货币基金之间的收益差别，主要取决于费率高低。有知有行严选了两只低费率的货基：南方收益宝B和兴全天添益货币B。它们的持有费率（基金管理费 + 托管费 + 销售服务费）都是 0.2%，在全市场的货币基金中，属于费率最低的那一档。在费率上省下一点，就能为我们的收益创造多一点：它们最新的七日年化收益率，分别是 1.44% 和 1.43%。

我们再看看用法上具体的区别：

• 南方收益宝B，是投资钱包的底层货币基金，有 1 万元的快速转出额度（一般 2 小时内到账）；

• 兴全天添益货币B，到账时间是 T+1，不支持快速转出，可以买入到特定的心理账户中。

这样区分清楚，分开管理，用起来也更清爽、更安心一些。

相比其他平台，我们上架的货基很少，快速转出额度也有限。有知有行的货币基金，适合存放不那么急用的闲钱。灵活取用的大额资金，可能还是留在银行卡就好。

再给有研究意愿的朋友们介绍一个适合放进备用金心理账户的品种——短债基金。

当我们的一笔备用金存放期限较长时（比如 3-6 个月以上），加入部分的短债基金，是可以大概率提升收益的。

我们可以从这几个方面了解短债基金。

• 风险：可能因债券价格波动导致净值下跌，存在单日或短期亏损风险，但波动相对低。

• 底层资产：主要持有 1 年以内的短期债券。

• 收益：持有一段时间后，相比货币基金有望增厚一些收益。

• 流动性：流动性稍弱，多数产品为 「T+1」赎回，且一定期限内赎回会产生费用。

在有知有行的基金严选 - 国内资产/国内债券产品列表中，选择「短债」标签就可以查看严选的短债基金了。每只基金的详情页中，都提供了对应的债券投资久期、最大回撤和最大回撤修复天数。选择配置的一个参考原则是，当我们备用金的动用期限匹配或高于短债基金的久期，获得正收益的概率就会更高。

对债券基金想进一步学习的朋友，可以前往这期黑板报文章，进一步了解：债券基金这么多，有知有行怎么选？

🌿 写在最后

理清生活备用金，看起来只是管理好了一笔钱，其实我们完成了一件更大的事：在自己的投资与生活之间，留出了足够的冗余。

这笔钱在组合中收益并不亮眼，但她能让我们在遇到突发情况时，不用被迫卖出手里的资产；也能在市场起伏时，心里更平稳一些。备用金是我们为自己储存的、能够从容应对生活的底气。

摩根·豪泽尔在新书《金钱的艺术》中写道：

我们未曾花掉的钱，买到的是某种无形却弥足珍贵的东西：

自由、独立，以及按照自己的意愿支配时间的能力。

存好生活备用金，就像出门前确认好了手机有充足的电。这也许不会改变我们要去的方向，但会让我们在路上更安心，更从容。

然后，带着这份从容，走更远的路。

有知有行 10 月存钱挑战正在进行中，如果你愿意，不妨和我们一起行动起来。

延伸阅读

我的生活备用金是如何准备的?

生活备用金如何存?同路人们是这么做的

一个叫「年度备用金」的心理账户

那些好玩的备用金账户名称

*市场有风险，投资需谨慎。基金的过往业绩并不预示其未来表现，基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成基金业绩表现的保证。请全面了解投资产品风险收益特征，结合自身风险承受能力和投资需求，审慎做出投资决策。